文／赖建承CSIA

2026年台北国际电脑展已于6/2在台北南港展览馆登场，今年主题定调为「AI Together」，聚焦AI基础建设与应用落地，预期从晶片运算能力、伺服器架构到终端应用，都将完整展现AI生态系发展方向。

黄仁勋演讲中正式发表 RTX Spark 超级晶片，内建由辉达、微软与联发科共同打造的 N1X 处理器，主打在 PC上执行AI代理(AI Agent)应用，市场看好 AI PC 将成为下一波成长引擎，配合Vera Rubin平台量产，激励辉达股价大涨，同时带旺国内伺服器组装与NB、PC股，包括鸿海（2317）、纬创（3231）、纬颖（6669）、广达（2382）、华硕（2357）、宏碁（2353）、仁宝（2324）、英业达（2356）、技嘉(2376)、微星(2377)等股价纷纷大涨。

由于辉达发表新一代AI PC晶片，研判会加大记忆体需求，在美光股价突破1千美元之际，台湾记忆体股还有戏！

大摩认错喊多记忆体股

记忆体自2025年以来飙涨后于今年3月出现杂音，包括3月下旬大摩降评记忆体并砍目标价，造成记忆体股股价一阵哀嚎，但其实产业基本面一直没有改变，笔者也强调业绩持续看俏，果然4月下旬起，记忆体股开始新一波攻势，看好的南亚科（2408）与华邦电（2344）纷纷大涨创历史高价，美光等国际大厂也频创新高，逼著大摩认错，表示记忆体比想像更猛，将华邦电（2344）目标调至222元，南亚科（2408）最乐观上看805元。

虽然其目标价仅供参考，但在大摩转趋乐观下，整体记忆体气氛可持续偏多，尤其辉达发表新晶片将带旺NB与PC的换机潮，这将需要更多之记忆体，配合步入NB、PC、手机传统新机旺季，记忆体模组与通路商等股价也将跟进，其中威刚（3260）与创见（2451）两大龙头将是指标。

威刚EPS挑战120元，本益比4倍

集邦科技大幅上调全球记忆体产值预估，将2026年产值从前一版的5516亿美元提高至8893亿美元，2027年则上修至1.28兆美元，年增率约44%，显示记忆体大好趋势短时间并未改变。

记忆体模组大厂威刚（3260）也表示，在DRAM与NAND Flash价格走升下，第二季营收与获利确定将优于第一季，市场预估威刚全年营收至少达1200亿元。

威刚第一季营收261亿，年增率163%，毛利率狂飙至55.7%，营业利益率更达47.05%，单季EPS高达30.05 元，预估全年EPS挑战120元，本益比仅4倍。由于股价并未过前高，加上MACD在零轴以上，柱状图刚翻红，周KD也刚自50附近黄金交叉，一旦下降压力线突破，波段攻势不容小觑。

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